Risk Yönetimi: Dijital Para Trade platformlarının güvenlik garantisi

Risk, bir yabancı terim olarak, İtalyanca "RISQUE" kelimesinden gelmektedir ve başlangıçta doğadaki nesnel tehlikeleri ifade etmekteydi. Günümüz toplumunda risk, daha çok bir seçim olarak görülmekte ve değil kader, derecesi bizim özgür seçim alanımıza bağlıdır.

Finans tarihçisi Peter Burns'ün eserinde belirttiği gibi, şirketlerin yükselişi ve düşüşü, borsa dalgalanmaları, savaşlar ve ekonomik duraklama gibi olaylar, insanlar hazırlıksızken meydana geliyormuş gibi görünmektedir, oysa bunlar döngüsel olarak tekrar ediyor gibi görünmektedir.

Dijital Para piyasasının likiditesinin önemli sağlayıcılarından biri olarak, borsanın temel unsurlarından biri risk kontrolüdür. Bu platformlar sadece varlık saklama, ticaret eşleştirme, temizleme ve bilgi yayma gibi çoklu işlevleri üstlenmekle kalmaz, aynı zamanda aracı kurumlar ve fonlar gibi kuruluşların özelliklerini de birleştirerek kapsamlı bir finans merkezi olarak nitelendirilebilir.

Sektördeki birçok önde gelen risk yönetimi sorumlusuna göre, blokzincir endüstrisinde risk yönetiminde bir eksiklik olduğu düşünülüyor. Bu durum, borsa hırsızlıkları gibi sektördeki trajik olayların meydana gelmesine yol açtı. Etkili bir şekilde risk yönetiminin nasıl uygulanacağı, tüm sektörün sürekli olarak dikkat etmesi gereken önemli bir konu haline geldi.

Riskin Çeşitlendirilmesi

Kripto pazarında en zor dayanılan şey, politikanın getirdiği sistematik risklerdir. Düzenleyici politikaların değişimi, tüm pazarın dalgalanmalarını doğrudan etkiler.

Piyasa katılımcılarının kontrol edebileceği sistemik olmayan riskler şunlardır:

• Teknik riskler: Sistem güvenliği ve istikrarı ile ilgilidir
• İşletme riski: Yanlış kararlar nedeniyle oluşan
• Likidite riski: Varlıkların zamanında makul bir fiyata işlem görememesi
• Güven riski: Çekim, transfer gibi işlemlerin zamanında gerçekleştirilememesi
• Ahlaki risk: Yatırımcıların çıkarlarını zedeleyerek kendi menfaatlerini maksimize etme.

Risk yönetim departmanı borsa içinde önemli bir konumda yer alır, likidite, arbitraj, hesap anormallikleri gibi çeşitli risk unsurlarını sürekli olarak izler ve diğer departmanlarla yakın temas halinde bulunur.

Ancak, sektör hızlı bir gelişim aşamasındayken, risk kontrol önlemleri gelişim hızını sınırlayabilir. Şu anda, birçok küçük ve orta ölçekli dijital para trade platformunun risk kontrol bilinci hala geliştirilmesi gereken bir konudur. Fiziksel, sistem ve yönetişim düzeylerinde risk kontrolü açısından sektörde genel olarak eksiklikler bulunmaktadır.

Blok zinciri endüstrisinin ana akıma girmesi için, ticaret platformlarının "risk yönetimi sorunu"nu düzgün bir şekilde çözmesi gerekmektedir.

Varlık Güvenliği: Risk Yönetiminin Temel Hedefi

2019 yılında, dijital para platformlarının maruz kaldığı varlık kaybı 283 milyon dolara kadar yükseldi. Ünlü Mentougou olayının üzerinden neredeyse 6 yıl geçmesine rağmen, dijital paranın "kaybolması" olayları hâlâ sıkça yaşanmakta ve varlık güvenliği sorunu sektördeki en önemli konulardan biri olmaya devam etmektedir.

Bu zorlukla başa çıkmak için birçok borsa bir dizi önlem aldı:

• Sıkı mali denetim ve gerçek zamanlı izleme alarm sistemi oluşturmak
• Soğuk ve sıcak cüzdan ayrımı yaparak donanım cüzdanı kullanma
• Kullanıcılar için ön ödeme mekanizması ve koruma fonu oluşturma
• Gerçek zamanlı ve toplu mutabakatlara odaklanın, blockchain adreslerini takip edin.
• Kullanıcı varlık risklerini analiz etmek için profesyonel müşteri hizmetleri ve risk yönetimi uzmanlarını görevlendirin

Varlık güvenliğini sağlamak için güvenli depolama, kritik bir yöntem olarak görülmektedir. Teknolojik kapasitesi sınırlı olan KOBİ'ler için üçüncü taraf güvenli hizmetlerin devreye alınması ve ilgili sigortaların satın alınması dikkate alınması gereken seçeneklerdir.

Dış önlemlerin yanı sıra, platformun öznel ahlaki riski de aynı derecede önemlidir. Bazı sektör uzmanları, platformun mümkün olduğunca açık ve şeffaf kalmasını, meslektaşları denetlemeye davet etmesini öneriyor, böylece varlıkların kötüye kullanılma riskini azaltabilir.

Uyum Risk Yönetimi: Damokles'in Kılıcını Ortadan Kaldırmak

Birçok belirsizlikle karşı karşıya kalındığında, düzenlemeleri benimsemek ve uyumlu bir şekilde işletme yürütmek, politika ve hukuki riskleri azaltmanın gerekli bir şartı haline gelmiştir. Birçok önde gelen dijital para platformu, önceden, sırasında ve sonrasında uyum risk yönetim sistemlerini kurmuştur.

Bu önlemler şunları içerir:

• Standartlaştırılmış KYC/AML kara para aklama sistemi uygulamak
• Sıkı hesap açma ilkeleri ve inceleme standartları
• İlgili finansal lisansları alın, düzenleyici kurumların gözetimini kabul edin
• Dağıtık işletme modeli benimseyerek, uyum riskini dağıtma
• Dünyadaki birçok uyumlu şirket ve danışmanlık kuruluşu ile işbirliği
• Özel bir uyum departmanı ve hukuk iç kontrol departmanı kurulması

Teknik Risk Yönetimi: Platform Güvenliğinin Koruyucu Meleği

Teknik güvenlik sorunları, ticaret platformlarının en yaygın risk yönetimi zorluklarıdır; hatta önde gelen platformlar bile bunlardan tamamen kaçınmakta zorlanır. Örneğin, birçok tanınmış borsa DDoS saldırılarına uğramış ve bu da geçici kesintilere yol açmıştır.

Sağlam bir teknik savunma hattı oluşturmak için, her platform çeşitli önlemler aldı:

• Piyasa riskinin nicel izlenmesi ve otomatik strateji hedginginin gerçekleştirilmesi
• Ağ güvenliği, uyum sistemi, gizli veri koruma mekanizması kurmak
• Global ölçekte önde gelen dış şirketleri IT denetim danışmanlığı için işe almak
• Blok zinciri sektörüne dayalı büyük veri risk kontrol güvenlik sistemi tanıtıldı
• Gerçek zamanlı veri hesaplama ve çevrimiçi makine öğrenimi modeli oluşturma

İç Kontrol: Göz Ardı Edilemeyecek Anahtar Aşama

Veriler, siber güvenlik sorunlarının yaklaşık 2/3'ünün iç çalışanların dikkatsizliği veya ihmalinden kaynaklandığını göstermektedir. Bu nedenle, iç risk kontrolünün önemi göz ardı edilemez.

Her platform, iç kontrol açısından genel olarak aşağıdaki önlemleri almaktadır:

• Süreçlerin standartlaştırılması
• Görev dağılımı ve yetki yönetimini netleştirin
• Düzenli denetim yapmak
• Bilgi izinlerinin en az yönetimini uygulamak
• Risk yönetim komitesi sistemi ve güvenlik olayı işleme çerçevesi oluşturun
• Çalışanlara periyodik olarak risk yönetimi eğitimi verilmesi
• İç "oltalama uygulaması" gibi simüle edilmiş testler gerçekleştirmek
• "Sıfır Güven Modeli" uygulaması

Geleneksel finans deneyiminden yararlanma

Dijital Para piyasasının risk yönetimi gereksinimleri, geleneksel finansal piyasalara göre daha yüksek olabilir; bu, esasen piyasanın yüksek volatilitesi ve işlemlerin anonimlik özelliğinden kaynaklanmaktadır. Bu nedenle, geleneksel finans ve internet alanındaki deneyimlerden yararlanmak son derece önemlidir.

Sektör uzmanları öneriyor:

• Zincir üstü bilgileri etkili bir şekilde çıkararak, risk yönetimi karar göstergelerine dönüştürmek
• İşlem ve varlık ayrımını sağlamak
• Farklı taraflar varlıkların tasfiye, likidite ve saklama işlemlerinden sorumludur.
• Tüm taraflar hesapları ortak bir şekilde denetler, sorumlulukları netleştirir.

Ancak, mevcut dijital para borsalarının güvenlik alanında yatırımlarında hala gelişim alanı bulunmaktadır. Araştırmalar, borsaların ortalama olarak sadece %13'ünün takım üyeleri ve %17'sinin bütçesinin güvenli bir şekilde çalışmayı sağlamak için kullanıldığını göstermektedir.

Sektörün karlılığı ve büyüme potansiyelini dikkate alarak, dijital para trade platformları uzun vadeli bir bakış açısıyla daha fazla yatırım yapmalı, yüksek seviyede risk yönetimi uzmanlarını işe almalı ve daha gelişmiş ve kapsamlı bir risk yönetimi sistemi kurmalıdır.

Bir sektör uzmanının da belirttiği gibi, risk yönetimine yapılan yatırım fırsat maliyeti olarak görülebilir. Risk yönetimi ne kadar sıkı olursa, gereken kaynak yatırımı da o kadar fazla olur, kaybedilebilecek iş fırsatları da o kadar artar, ancak bu aynı zamanda mevcut varlık kaybı riskini de azaltır. Sektör itibarı ve uzun vadeli çıkarlarına önem veren şirketler için, müşteri varlıklarının güvenliği doğal olarak öncelikli bir düşünce olacaktır.